Финансовые рынки

ННОУ ВПО «МОСКОВСКИЙ ГУМАНИТАРНЫЙ УНИВЕРСИТЕТ»

УТВЕРЖДАЮ:

проректор по учебной работе

_________________________

А.И. Ковалева

«__»_______________ 2011 г.

РАБОЧАЯ ПРОГРАММА ДИСЦИПЛИНЫ

ФИНАНСОВЫЕ РЫНКИ

Б3.В.ОД.5

Направление подготовки 080100.62 «Экономика»

Профиль подготовки «Финансы и кредит»

Квалификация (степень) выпускника Бакалавр

Форма обучения Очная, очно-заочная, заочная

 

Факультет экономики и управления

Кафедра экономических и финансовых дисциплин

Москва 2011

Рабочая программа дисциплины «Финансовые рынки» составлена в соответствии с требованиями ФГОС по направлению подготовки 080100.62 «Экономика», профиль подготовки «Финансы и кредит» в соответствии с рабочими учебными планами, утвержденным ректором ННОУ ВПО «Московский гуманитарный университет».

Автор:

преподаватель кафедры

экономических и финансовых дисциплин                                     В.В. Наумов

Эксперты:

доктор экономических наук

профессор Московского университета МВД России                 Е. И. Кузнецова

к.э.н., доцент кафедры

экономических и финансовых дисциплин                                       С.В. Музалев

доцент кафедры

экономических и финансовых дисциплин                                       Г.В. Тарасова

ОБСУЖДЕНО

на заседании кафедры экономических и финансовых дисциплин

15 сентября 2011 года, протокол № 2.

ОДОБРЕНО

методической комиссией факультета экономики и управления

22 сентября 2011 г.

С О Д Е Р Ж А Н И Е

1. Цели и задачи дисциплины……………………………………………………4

2. Место дисциплины в структуре ООП бакалавриата…………………………5

3. Требования к результатам освоения дисциплины…………………………...6

4. Объем дисциплины и виды учебной работы…………………………………9

5. Образовательные технологии……………………………………………..….20

6. Оценочные средства для текущего контроля успеваемости……………….21

7. Учебно-методическое и информационное обеспечение дисциплины…….40

8. Материально-техническое обеспечение дисциплины……………………...41

1. Цели и задачи дисциплины

Цель дисциплины – формирование у будущих специалистов  теоретических и фундаментальных знаний в области финансового рынка; комплексного и объективного представления о сущности и закономерностях его развития, принципах и механизмах функционирования с учетом исторических особенностей, а также целостной системы практических навыков по управлению финансовыми инвестициями.

Задачи дисциплины:

  •  обеспечить освоение студентами закономерностей и принципов функционирования финансового рынка; понятийно-терминологического аппарата, характеризующего сущность и содержание денег, кредита, рынка ценных бумаг, особенностей деятельности финансовых посредников и институтов;
  •  ознакомить студентов с нормативно-правовыми основами организации функционирования денежной, валютной, кредитной и банковской систем;
  •  обеспечить освоение студентами специфики государственного регулирования финансового рынка; пруденциального надзора и контроля за деятельностью финансовых институтов в условиях глобализации;
  •  ознакомить студентов с современными методами принятия управленческих решений в области финансовых инвестиций;
  •  сформировать у студентов практические навыки для работы в финансовой сфере в эпоху глобализации.

Курс «Финансовые рынки» содействует более полному и глубокому усвоению курсов профиля подготовки «Финансы и кредит» и является важным этапом овладения профессиональным мастерством в финансово-кредитной сфере.

2. Место дисциплины в структуре ООП бакалавриата

Дисциплина «Финансовые рынки» изучается студентами третьего курса, входит в состав дисциплин вариативной части профессионального цикла Б3.

Дисциплина включает четыре раздела: раздел I «Денежный рынок», раздел II «Рынок капитала», раздел III «Рынок ценных бумаг» и раздел IV «Финансовые институты».

Теоретико-методологические основы финансового рынка регламентируются соответствующими областями финансовой науки. При изучении дисциплины «Финансовые рынки» студенты используют знания, полученные в результате усвоения содержания следующих курсов:  «Макроэкономика», «Микроэкономика», «Финансовый менеджмент», «Деньги, кредит, банки». Измерительно-инструментальные средства при анализе показателей в сфере денег, кредита, рынка ценных бумаг и деятельности финансовых институтов основаны на следующих дисциплинах: «Математический анализ», «Статистика», «Математическое моделирование в экономике», «Теория вероятностей и математическая статистика», «Теория игр».

Теоретические и практические аспекты денежного обращения, функционирования денежной, валютной, кредитной и финансовой систем   реализуются посредством дальнейшего изучения студентами правовой и методической базы в области порядка осуществления операций финансовых институтов, финансового и банковского менеджмента. Формирование совокупности теоретических знаний и практических навыков, полученных при изучении дисциплины «Финансовые рынки», в дальнейшем будут реализовываться во всех прикладных и практико-ориентированных дисциплинах направления подготовки «Экономика» таких как: «Банковское дело», «Управление финансами и бюджетирование», «Оценка стоимости бизнеса», «Корпоративные финансы», «Мировая экономика и международные экономические отношения» и др.

3. Требования к результатам освоения дисциплины

Процесс изучения дисциплины направлен на формирование у студента следующих компетенций:

  •  способен анализировать социально-значимые проблемы и процессы, происходящие в обществе, и прогнозировать возможное их развитие в будущем (ОК-4);
  •  умеет использовать нормативные правовые документы в своей деятельности (ОК-5);
  •  способен понимать сущность и значение информации в развитии современного информационного общества, сознавать опасности и угрозы, возникающие в этом процессе, соблюдать основные требования информационной безопасности, в том числе защиты государственной тайны (ОК-12);
  •  владеет основными методами, способами и средствами получения, хранения, переработки информации, имеет навыки работы с компьютером как средством управления информацией, способен работать с информацией в глобальных компьютерных сетях (ОК-13);
  •  знанием основных этапов эволюции управленческой мысли (ПК-1);
  •  способен на основе типовых методик и действующей нормативно-правовой базы рассчитать экономические и социально-экономические показатели, характеризующие деятельность хозяйствующих субъектов (ПК-2);
  •  способен выполнять необходимые для составления экономических разделов планов расчеты, обосновывать их и представлять результаты работы в соответствии с принятыми в организации стандартами (ПК-3);
  •  способен выбрать инструментальные средства для обработки экономических данных в соответствии с поставленной задачей, проанализировать результаты расчетов и обосновать полученные выводы )ПК-5);
  •  способен анализировать и интерпретировать финансовую, бухгалтерскую и иную информацию, содержащуюся в отчетности предприятий различных форм собственности, организаций, ведомств и использовать полученные сведения для принятия управленческих решений (ПК-7);
  •  способен анализировать и интерпретировать данные отечественной и зарубежной статистики о социально-экономических процессах и явлениях, выявлять тенденции изменения социально-экономических показателей (ПК-8);
  •  способен, используя отечественные и зарубежные источники информации, собрать необходимые данные проанализировать их и подготовить информационный обзор и/или аналитический отчет (ПК-9);

В результате изучения дисциплины «Финансовые рынки» студент должен:

Иметь представление:

  •  о теоретических, нормативно-правовых и организационных основах функционирования финансового рынка;
  •  о роли денег, кредита, центрального банковского органа и финансовых институтов в условиях открытой рыночной экономики и экономической глобализации;
  •  о государственном регулировании финансового рынка и инструментах денежно-кредитной политики центральных банков;
  •  о развитии международных финансовых, кредитных и валютных отношений.

Знать:

  •  происхождение, сущность, функции и виды денег;
  •  механизмы эмиссии наличных и безналичных денег;
  •  сущность и виды денежного обращения и денежного оборота;
  •  механизм функционирования банковского мультипликатора;
  •  этапы формирования и типы денежных систем;
  •  сущность, функции, формы и виды кредита;
  •  сущность и элементы кредитной системы;
  •  сущность и инструменты денежно-кредитной политики;
  •  этапы формирования банковской системы и принципы функционирования  центральных, коммерческих банков и других финансовых институтов;
  •  операции, осуществляемые коммерческими банками и другими финансовыми институтами, с учетом особенностей их функционирования;
  •  первичные и производные финансовые инструменты, особенности их использования на практике при управлении государственными и корпоративными финансами;
  •  порядок эмиссии и механизмы размещения финансовых инструментов на финансовом рынке;
  •  формы и методы государственного регулирования финансового рынка;
  •  методы управления финансовыми инвестициями.

Уметь:

  •  охарактеризовать роль и виды денег на  различных этапах развития экономики;
  •  определять факторы инфляции, ее виды  и социально-экономические последствия;
  •  классифицировать виды кредита в соответствии с различными признаками;
  •  охарактеризовать экономическую основу формирования ставки ссудного процента;
  •  охарактеризовать влияние административных и рыночных инструментов денежно-кредитной и валютной политики центрального банка на денежную массу и валютный курс;
  •  классифицировать активные и пассивные операции центральных и коммерческих банков и других финансовых посредников,
  •  использовать систему знаний при освещении проблем в области оценки кредитоспособности заемщика, инвестиционной привлекательности эмитента и устойчивости финансовой организации в условиях рыночной нестабильности и антикризисного управления.

Владеть:

  •  навыками анализа основных тенденций и закономерностей функционирования и развития финансового рынка в условиях открытой рыночной экономики;
  •  основными методами обработки, анализа и формулирования результатов по управленческим решениям;
  •  принципами и навыками написания рефератов, контрольных и курсовых работ по актуальным темам оптимизации структуры массы денег в  обращении, инфляции и антиинфляционной политики, волатильности валютного и фондового рынка, деятельности центральных, коммерческих банков и других финансовых институтов.

4. Объем дисциплины и виды учебной работы1

Общая трудоемкость дисциплины составляет 6 зачетных единиц, 216 часов. Дисциплина читается в течение одного семестра.

Вид учебной работы Всего часов/зач.едОбщая трудоемкость базового модуля дисциплины216/6Аудиторные занятия (всего)108/3В том числе:лекции (Л)48/1,3практические занятия (ПЗ)60/1,7интерактивные формы работы22/0,6Самостоятельная работа (СРС), всего99/2,75в том числе:расчетно-графические работы48/1,38другие виды самостоятельной работы (подготовка презентации, доклада)48/1,37Вид промежуточного контроля экзамен9/0,25

Разделы дисциплины и виды занятий

№п/пНаименование раздела дисциплиныЛекцииПрактичес-кие занятияСРСОтрабатываемые компетенции1Происхождение, сущность и функции денег 224ОК-13;2Виды и формы денег. Особенности кредитных денег224ОК-13;3Денежная система государства и ее элементы. Исторические особенности развития и трансформации. 234ОК-4; ОК-13;4Выпуск денег в хозяйственный оборот.234ОК-4;ОК-5; ОК-13;ПК-1; ПК-1;ПК-2;ПК-3;ПК-8; ПК-95Денежный оборот и система безналичных расчетов234ОК-4; ОК-5; ОК-13; ПК-1; ПК-3;ПК-7; ПК-8; ПК-96Организация наличного денежного обращения234ОК-4; ОК-5; ОК-13; ПК-2; ПК-7; ПК-97Закон денежного обращения. Методы восстановления стабильности денежного обращения234ОК-4; ОК-13; ПК-1; ПК-2; ПК-3;ПК-5; ПК-8; ПК-98Предпосылки возникновения и происхождение кредита. Сущность, функции и виды кредита224ОК-13;9Сущность, роль и методы расчета ссудного процента224ОК-13; ПК-1; ПК-2; ПК-3; ПК-5; ПК-7; ПК-8; ПК-910Кредитная система и ее элементы224ОК-4; ОК-5; ОК-13; ПК-8; ПК-911Рынок ценных бумаг: понятие, структура и его значение 234ОК-4; ОК-5;ОК-12; ОК-13; ПК-912Ценные бумаги в экономике234ОК-4; ОК-13; ПК-1; ПК-2; ПК-3; ПК-5; ПК-7; ПК-8; ПК-913Регулирование на рынке ценных бумаг235ОК-5; ОК-12; ОК-13;14Участники рынка ценных бумаг234ОК-5; ОК-13;15Порядок эмиссии ценных бумаг234ОК-5; ОК-13; ПК-2; ПК-5; ПК-8; ПК-916Организация торговли на рынке ценных бумаг235ОК-4; ОК-5; ОК-12; ОК-13; ПК-1; ПК-2; ПК-3; ПК-7; ПК-8; ПК-917Инвестиции на рынке ценных бумаг235ОК-12; ОК-13; ПК-1; ПК-3; ПК-5; ПК-7; ПК-8; ПК-918Банковские системы и особенности их функционирования224ОК-4; ОК-5; ОК-13; ПК-919Центральные банки и принципы их деятельности224ОК-5; ОК-13; ПК-920Сущность и принципы деятельности финансовых институтов234ОК-4; ОК-5; ОК-13;22Современные операции коммерческих банков и услуги других финансовых институтов224ОК-4; ОК-13; ПК-1; ПК-2; ПК-3; ПК-5; ПК-7; ПК-8; ПК-923Основы международных валютно-кредитных отношений224ОК-4; ОК-12; ОК-13; ПК-5; ПК-924Международные финансово-кредитные  институты234ОК-4; ОК-5; ОК-12; ОК-13; ПК-1; ПК-2; ПК-7; ПК-8;ПК-9Итого:486099

Содержание дисциплины

№п/пНаименование раздела дисциплиныСодержание раздела дисциплиныРаздел 1. Денежный рынок1Тема 1. Происхождение, сущность и функции денегДеньги как экономическая категория. Предпосылки возникновения денег. Концепции происхождения денег: рационалистическая и эволюционная. Эволюция форм стоимости: простая, развернутая, всеобщая, денежная. Недостатки бартерной формы обмена. Понятие ликвидности. Преимущества использования денег в экономике и их роль в воспроизводственном процессе.Сущность денег. Различные подходы к определению сущности денег. Теории денег: металлистическая, номиналистическая и количественная (современный монетаризм). Функции денег. Деньги как мера стоимости. Понятие цены товара. Масштаб цен и его особенности в современных условиях. Деньги как средство обращения. Отличие функции денег как средства обращения от функции денег как средства платежа. Функция денег как средства накопления. Понятие и виды накоплений. Мировые деньги.2Тема 2. Виды и формы денег. Особенности кредитных денегЭволюция видов денег. Исторические виды денег: действительные деньги и знаки стоимости.Металлические деньги: их свойства, преимущества и недостатки. Бумажные деньги: причины возникновения, особенности эмиссии и обращения. Понятие эмиссионного дохода, наличных и безналичных денег. Отличительные особенности кредитных денег, их сходство с бумажными деньгами.Бумажные деньги и проблема дестабилизации денежного обращения. Состояние фальшивомонетчества в банковской системе РФ.Эволюция кредитных денег и их виды; вексель, банкнота, чек, пластиковые карты.Сущность векселя и его функции в экономике. Основные виды векселей: простой и переводной вексель. Принципы организации вексельного обращения.Банкнота как вид бумажно-кредитных денег. Понятие классической банкноты, ее признаки, особенности обращения. Отличительные признаки  современной банкноты.Чек как универсальное платежное средство. Его сходства и отличия от векселя. Виды чеков и способы их использования в платежном обороте.Кредитные карты и электронные деньги как производные формы кредитных денег. Удобства и недостатки использования кредитных карт. Виды платежных карт. Основные тенденции на российском рынке платежных карт.Понятие электронных денег и критерии отнесения к таковым. Характеристика электронных денег на базе смарт-карт и электронных сетей. Фиатные и нефиатные деньги. Основные показатели рынка электронных денег в России.3Тема 3. Денежная система государства и ее элементыДенежная система и ее элементы. Типы денежных систем и их развитие. Денежная система в условиях плановой экономики. Современный тип денежной системы и ее характеристика. Денежная единица и ее покупательная способность. Денежная система РФ: принципы организации и основные элементы. Понятие денежной массы, денежной базы и «широких денег. Денежные агрегаты. Сущность и механизм денежного мультипликатора. Показатель монетизации экономики.4Тема 4. Выпуск денег в хозяйственный оборот и эмиссионные операцииБезналичный и наличный денежный оборот. Понятие выпуска денег в оборот и налично-денежной эмиссии. Основные каналы эмиссии денег в обращение. Обеспечение денежной эмиссии государством и причины ее осуществления.Особенности безналичной денежной эмиссии. Понятия обязательных резервов и банковского (кредитного, депозитного) мультипликатора. Механизм банковского мультипликатора и процесс мультипликации. Эмиссия наличных денег. Монополия ЦБ РФ на эмиссию наличных денег в обращение. Децентрализованный характер эмиссии наличных денег и первичность безналичной эмиссии. Эмиссионный баланс страны.5Тема 5. Денежный оборот и система безналичных расчетовПонятие денежного оборота, его структура. Экономическая сущность безналичного и наличного денежного оборота. Принципы организации безналичных расчетов на территории РФ. Основные формы безналичных расчетов и платежей в РФ: платежное поручение, платежное требование, аккредитивная и инкассовая формы расчетов, расчеты чеками, векселями, пластиковыми картами. Валовые расчеты и клиринг. Особенности межбанковских расчетов. Платежный оборот и платежная система. Основные элементы и принципы построения платежной системы РФ. Структура платежной системы РФ.6Тема 6. Организация наличного денежного обращенияОрганизация налично-денежного оборота в РФ и ее принципы. Прогноз потребности народного хозяйства в наличных деньгах. Анализ состояния наличного денежного оборота в РФ. Изъятие наличных денег из обращения.Функции ЦБ РФ по регулированию наличного денежного обращения. Организация регулирования эмиссионно-кассовых операций Банком России. Регулирование ЦБ РФ порядка ведения кассовых операций в коммерческих банках. 7Тема 7. Закон денежного обращения. Методы восстановления стабильностиФормулировка закона денежного обращения. Формула И. Фишера. Спрос на деньги и предложение денег. Денежная масса и скорость обращения денег. Условия нормального функционирования денежного обращения. Причины нарушения баланса в денежном обращении.Современная трактовка инфляции. Покупательная способность денег. Основные типы инфляции. Стагфляция. Методы исчисления инфляции: индекс цен, дефлятор ВВП. Причины и социально-экономические последствия инфляции. Антиинфляционная политика государства: стратегия и тактика. Виды денежных реформ. Оценка антиинфляционной политики, проводимой в РФ.Раздел 2 Рынок капитала8Тема 1. Предпосылки происхождения и возникновение кредита. Сущность, функции и виды кредитаПонятие ссудного капитала и источники его формирования. Кредит как форма движения ссудного капитала в экономике. Основные теории кредита: натуралистическая, капиталотворческая.Необходимые условия реализации кредитных отношений. Экономическая сущность кредита. Субъекты и объект кредитных отношений. Роль кредита в воспроизводственном процессе. Границы кредита. Стадии движения кредитаОсновные функции кредита: аккумулирующая, распределительная, эмиссионная, контрольная, регулирующая и др.Принципы кредитования в рыночной экономике. Понятие и виды обеспечения возвратности кредита. Кредитный риск.Формы реализации кредита на рынке. Денежное, товарное и смешанное кредитование. Коммерческий и банковский кредит: отличительные особенности по объекту ссуды, составу участников, сфере применения. Классификация банковских ссуд по срокам, категориям заемщиков и др. критериям. Формы кредита: государственный, потребительский, международный и пр.9Тема 2. Сущность, роль и методы расчета ссудного процентаПонятие  ссудного процента как платы за временное предоставление кредитных ресурсов. Факторы, влияющие на величину ссудного процента. Связь ссудного процента с прибылью и ценой. Влияние величины ссудного процента на распределение прибыли. Использование ссудного процента, дифференциация процентных ставок. Простые и сложные проценты. 10Тема 3. Кредитная система и ее элементы Организационная, экономическая, функциональная и институциональная характеристика кредитной системы.Эволюция кредитной системы. Общая характеристика кредитных отношений в период реформ и на современном этапе. Структура кредитной системы. Специализированные кредитно-финансовые институты: их назначение, виды, характеристика, тенденции развития.Раздел 3. Рынок ценных бумаг11Тема 1. Рынок ценных бумаг: понятие, структура и его значение Понятие рынка ценных как совокупность отношений возникающих через выпуск ценной бумаги. Организационная, функциональная и институциональная характеристика, структурирование рынка ценных бумаг и его значение для рыночной модели ведения хозяйствования. Особенности ценообразования на рынке. Понятие фиктивного капитала.12Тема 2. Ценные бумаги в экономикеПонятие ценной бумаги. Определение ценной бумаги, ее отличительные признаки. Экономическая сущность ценной бумаги, этапы ее существования. Виды ценных бумаг, их определение и характеристика.13Тема 3. Регулирование на рынке ценных бумаг Понятие регулирования на рынке ценных бумаг. Внутренне и внешнее регулирование. Методы государственного прямого и косвенного регулирования на рынке ценных бумаг. Деятельность СМО на рынке ценных бумаг.14Тема 4. Порядок эмиссии ценных бумаг Особенности эмиссии ценных бумаг, этапы ее осуществления. Эмиссия ценных бумаг с государственной регистрацией.15Тема 5. Участники рынка ценных бумагПонятие участника рынка ценных бумаг. Категории участников рынка ценных бумаг: эмитенты, инвесторы, профессиональные участники рынка ценных бумаг. Государство как многоликий участник рынка ценных бумаг. Профессиональная деятельность на рынке ценных бумаг. Виды, требования, ограничения к деятельности профессиональных участников.16Тема 5. Организация торговли на рынке ценных бумаг  Понятие первичного и вторичного рынка ценных бумаг, их роль в воспроизводственном процессе. Торговые системы организованных и неорганизованных рынков. Организация биржевой и внебиржевой торговли. Механизмы фондовой торговли. Допуск фондовых ценностей к торгам. Виды сделок и порядок их заключения. Расчеты по твердым, премиальным, кассовым и срочным сделкам.17Тема 6. Инвестиции на рынке ценных бумагИнвестиционные качества ценных бумаг. Стоимостные и оценочные характеристики первичных и производных финансовых инструментов. Фундаментальный анализ качества ценных бумаг и их эмитента. Технический анализ фондового рынка. Принятие решений по финансовым инвестициям. Диверсификация как метод управления портфелем финансовых активов.Раздел 4. Финансовые институты.18Тема 1. Банковские системы и особенности их функционирования Банковская система как часть кредитной системы. Понятие и сущность банковской системы, ее специфика. Основные этапы и проблемы развития банковской системы.Структура банковской системы. Характеристика основных элементов банковской системы. Взаимоотношения Центрального и коммерческих банков. Небанковские кредитные организации.Нормативно-правовая база банковской деятельности, страновые особенности. Количественная и качественная характеристика банковской системы.19Тема 2. Центральные банки и основы их деятельностиРоль центрального банка (ЦБ) в национальной экономике. Экономические основы деятельности ЦБ. Цели и функции ЦБ. Правовые основы деятельности ЦБ. Независимость статуса ЦБ. Операции ЦБ. Центральный банк как проводник денежно-кредитной политики государства в национальной экономике. Понятие и модели денежно-кредитной политики. Цели денежно-кредитной политики. Методы регулирования денежно-кредитной сферы. Основные инструменты денежно-кредитной политики. Кодекс МВФ «О надлежащей практики по обеспечению прозрачности в денежно-кредитной и финансовой политике». Разработка денежно-кредитной политики Центральным Банком: порядок, основные этапы и сроки. Формирование концепции и определение целевых ориентиров денежно-кредитной политики. Основные положения денежно-кредитной политики. Эмиссия наличных денег и организация их обращения. Рефинансирование банков. Регулирование и надзор за деятельностью коммерческих банков. Валютное регулирование.Организационная структура Центрального банка России. Баланс Банка России. Характеристика основных функций Центрального банка России.13Тема 3. Сущность и принципы деятельности финансовых институтовСущность коммерческих банков и их роль в развитии экономики. Классификация банков по форме собственности, по организационно-правовой форме, по спектру оказываемых операций и т.д. Небанковская кредитная организация и ее особенности. Лизинговые и факторинговые компании, инвестиционные и негосударственные пенсионные фонды, финансовые, страховые и ипотечные компании, венчурные и хеджфонды, другие финансовые посредники, особенности их функционирования.Экономические основы деятельности коммерческих банков. Банк как глобальный финансовый посредник. Принципы деятельности финансовых институтов: работа в пределах реально имеющихся ресурсов, полная экономическая самостоятельность и ответственность за результаты своей деятельности, взаимоотношения с клиентами на рыночной основе. Порядок  регистрации и их лицензирования.Методы регулирования деятельности коммерческих банков. Способы обеспечения стабильности банковской системы. Обязательные нормативы, регулирующие деятельность коммерческих банков.14Тема 4. Современные операции коммерческих банков и услуги других финансовых институтов Коммерческие банки - основное звено банковской системы. Функции коммерческого банка: аккумуляция (привлечение) средств в депозиты; денежные размещения (инвестиционная функция); расчетно-кассовое обслуживание клиентов. Основные банковские операции. Агентские, или комиссионные (открытие и ведение счетов клиентов, кассовые и расчетные операции, доверительное управление активами клиентов, факторинг). Кредитные операции. Депозитные операции. Операции с ценными бумагами. Валютные операции. Инвестиционная деятельность коммерческих банков. Ограничения по операциям на финансовом рынке. Сферы конкуренции со специализированными финансовыми институтами и посредниками.Пассивные операции - операции по привлечению средств, формированию ресурсов банков.Активные операции - операции, посредством которых банки размещают ресурсы для получения прибыли и поддержания ликвидности. Активные операции банка: ссудные, расчетные, кассовые, инвестиционные, фондовые, гарантийные. Виды ссудных операций: по направлениям использования; по субъектам кредитной сделки; по отраслевому признаку; по срокам кредитования; по виду открываемого счета; по обеспечению; по графику погашения; по методу взимания процентов; по характеру кругооборота средств. Управление активами банков.15Тема 5. Современные операции и услуги коммерческих банковСовременные операции коммерческих банков: лизинг, факторинг, форфейтинг, доверительное управление имуществом клиентов.Характеристика банковских услуг: нематериальная сущность; проведение банковских операций и услуг регламентируется в законодательном порядке; автор новой банковской услуги не имеет авторских прав; система сбыта (предоставление банковских операций и услуг) эксклюзивна и интегрирована: все филиалы одного банка выполняют одинаковый набор банковских операций и услуг.Проблема развития банковских услуг и их места в общей совокупности операций коммерческих банков. Причины появления и развития новых услуг. Влияние банковских услуг на показатели доходности и ликвидности банков.Банковский менеджмент как управление персоналом, управление депозитными, ссудными, расчетно-кассовыми операциями; управление ликвидностью, доходностью банка; управление банковскими рисками.Реклама и маркетинг банковских услуг. Развитие рынка банковских услуг: качественное совершенствование существующих операций и услуг; поиск и развитие принципиально новых операций для клиентов.Банковский маркетинг как определенный набор технических приемов, при применении которых происходит удовлетворение потребностей клиентов доходным для банка способом. Банковский маркетинг включает: выявление существующих и потенциальных рынков для предоставления услуг; установление кратко- и долгосрочных целей развития существующих и создания новых видов услуг; предложение услуг таким образом, чтобы заинтересовать клиентов при условии постоянного контроля  качества выполнения услуг и получения прибыли от их проведения.Раздел 4. Международные валютно-кредитные отношения16Тема 1.  Основы международных валютно-кредитных отношенийВалютные отношения и валютная система. Мировая валютная система и ее эволюция. Парижская (1867 г.), Генуэзская (1922 г.), Бреттонвудская (1944 г.) международные экономические конференции. Структурные принципы валютных систем, принятых на этих конференциях. Ямайская валютная система, ее основные особенности. Проблемы современной мировой валютной системы.Характеристика национальной валютной системы. Валютная система РФ и ее элементы.Понятие валюты и ее конвертируемости, валютного курса и паритета покупательной способности (ППС). Валютный курс как экономическая категория. Факторы, влияющие на валютный курс: состояние экономики; политическая обстановка в стране; степень доверия к валюте на национальном и мировом рынках.Валютная политика: формы и методы. Современная валютная политика Банка России. Валютные рынки: виды, принципы организации и структура.Валютное регулирование и валютный контроль. Органы и агенты валютного регулирования и валютного контроля.Методологические основы разработки платежного баланса. Основные принципы составления платежного баланса. Информационная база и основные показатели платежного баланса России. Структура платежного баланса: счет текущих операций и счет операций с капиталом и финансовыми инструментами. Активный и пассивный платежный баланс. Методология составления и регулирования платежного баланса. Особенности товарной структуры платежного баланса России.17Тема 2. Международные расчетыРегламентация международных расчетов. Международные расчеты как регулирование платежей по денежным требованиям и обязательствам, возникающим между юридическими лицами и гражданами разных стран на основе их экономических, политических и культурных отношений.Средства международных расчетов. Девизы - платежные средства в иностранной валюте: коммерческие переводные векселя (тратты); обычные (простые) векселя; банковские векселя; банковский чек; банковские переводы; банковские карточки (кредитные, пластиковые). Основные формы международных расчетов: инкассовая; аккредитивная; банковский перевод; авансовый платеж; расчеты по открытому счету; расчеты с использованием векселей; валютные клиринги.Особенности международных расчетов.18Тема 3. Международный кредит и его формыМеждународный кредит: экономическая сущность, основные формы и функции. Современный мировой рынок ссудных капиталов. Международные финансовые потоки, мировые финансовые центры и рынки. Международный кредит как форма  движения ссудного капитала в сфере международных экономических отношений, связанное с предоставлением валютных и товарных ресурсов на условиях возвратности, срочности, обеспеченности и уплаты процентов.Функции международного кредита. Межгосударственный кредит и его значение. Государственный долг и его финансирование. Международная валютная ликвидность. Проблемы внешней задолженности РФ.Основные формы финансирования внешнеэкономической деятельности: акцептное кредитование, акцептно-рамбурсное кредитование, лизинг, факторинг, форфейтинг.Формы международного кредита. Классификация форм кредита по: назначению; видам; технике предоставления; валюте займа; срокам; обеспечению. В зависимости от категории кредитора: фирменные (частные); банковские; брокерские; правительственные; смешанные, с участием частных предприятий (и в том числе банков) и государства; межгосударственные кредиты международных финансовых институтов.Международный лизинг как соглашение об аренде движимого и недвижимого имущества сроком от трех до пятнадцати лет.Международный факторинг как покупка специализированной финансовой компанией денежных требований экспортера к иностранному импортеру.Международный форфейтинг как покупка банком на полный срок на заранее оговоренных условиях векселей (тратт), других финансовых документов.19Тема 4. Международные финансово-кредитные  институтыМеждународный валютный фонд (МВФ). Основные задачи МВФ: содействие сбалансированному росту международной торговли; предоставление кредитов странам-членам (сроком от трех до пяти лет) для преодоления валютных проблем, связанных с дефицитом их платежного баланса; отмена валютных ограничений; межгосударственное валютное регулирование путем контроля за соблюдением структурных принципов мировой валютной системы. Группа Всемирного банка (ВБ). Общие черты МВФ и группы ВБ. Международный банк реконструкции и развития (МБРР) как составное звено группы Всемирного банка. Филиалы МБРР: Международная ассоциация развития (MAP); Международная финансовая корпорация (МФК); Многостороннее агентство по гарантированию инвестиции (МАГИ).Региональные банки реконструкции и развития: сущность, цели создания, источники кредитных ресурсов. Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР); Межамериканский банк развития; Африканский банк развития; Азиатский банк развития.Европейский союз экономического, валютного и политического соглашения (ЕС). Основные региональные организации ЕС: Европейский инвестиционный банк; Европейский фонд развития; Европейский фонд ориентации и гарантирования сельского хозяйства; Европейский фонд регионального развития; Европейский валютный институт (Европейский центральный банк).Банк международных расчетов – банк центральных банков. БМР – ведущий информационно-исследовательский центр.

5. Образовательные технологии

В процессе освоения дисциплины «Финансовые рынки» используются следующие образовательные технологии:

  •  лекции (в целях повышения эффективности усвоения материала используются программы Microsoft Office);
  •  семинарские занятия, на которых обсуждаются основные проблемы и вопросы финансов организаций, изложенные в лекционном и раздаточном материалах;
  •  обсуждение рефератов и докладов;
  •  расчетно-аналитические задания.

Используются методы обучения с применением интерактивных форм образовательных технологий: Деловые игры; Дискуссии, Метод кейс-стади; «мозговые штурмы», Тестирование.

Деловая игра – метод имитации (подражания, изображения) принятия решений торговым персоналом разного уровня управления в производственных ситуациях (в учебном процессе – в искусственно созданных ситуациях), осуществляемый по заданным правилам группой людей в диалоговом режиме.

Дискуссия – форма учебной работы, в рамках которой студенты высказывают свое мнение по проблеме, заданной преподавателем Проведение дискуссий по проблемным вопросам подразумевает написание студентами реферата по тематике предложенной преподавателем.

Метод кейс-стади – обучение, при котором студенты и преподаватели участвуют в непосредственном обсуждении деловых ситуаций или задач. При данном методе обучения студент самостоятельно вынужден принимать решение и обосновывать его.

Тестирование – контроль знаний с помощью тестов с открытыми и закрытыми вопросами для текущей и промежуточной аттестации, самоконтроля. Заключительная тема дисциплины может быть совмещена с тестированием. Она позволяет выявить итоговый уровень подготовленности студента в зависимости от посещения им аудиторных занятий, выполнения  практических заданий и самостоятельной работы.

Удельный вес занятий, проводимых в интерактивных формах, целом в учебном процессе составляют не менее 25% аудиторных занятий в соответствии с  требованиями ФГОС и учетом специфики ООП. Занятия лекционного типа для групп студентов запланированы в соответствии с  рабочим учебным планом.

6. Оценочные средства для текущего контроля успеваемости

Контроль знаний обучающихся проводится в форме текущей, предварительной и промежуточной аттестации.

Контроль текущей успеваемости обучающихся – текущая аттестация – проводится в ходе семестра с целью определения уровня усвоения обучающимися знаний; формирования у них умений и навыков; своевременного выявления преподавателем недостатков в подготовке обучающихся и принятия необходимых мер по её корректировке; совершенствованию методики обучения; организации учебной работы и оказания обучающимся индивидуальной помощи.

К контролю текущей успеваемости относятся проверка знаний, умений и навыков обучающихся:

  •  на занятиях;
  •  по результатам выполнения обучающимися индивидуальных заданий;
  •  по результатам проверки качества конспектов лекций и иных материалов;
  •  по результатам отчета обучающихся в ходе индивидуальной консультации преподавателя, проводимой в часы самоподготовки, по имеющимся задолженностям.

Контроль за выполнением обучающимися каждого вида работ может осуществляться поэтапно и служит основанием для промежуточной аттестации по дисциплине.

Промежуточная аттестация обучающихся проводится преподавателем в целях подведения промежуточных итогов текущей успеваемости, анализа состояния учебной работы обучающихся, выявления неуспевающих, оперативной ликвидации задолженностей.

Оценочные средства текущего контроля (могут быть в виде тестов, ситуационных задач, деловых и ролевых игр, диспутов, тренингов и др.).

Экзамен проводится в ходе семестра, после завершения изучения дисциплины в объеме рабочей учебной программы. Форма проведения экзамена определяется кафедрой (устный – по билетам или путем собеседования по вопросам; письменная работа, тестирование, коллоквиум и др.). Оценка по результатам экзамена носит дифференцированный характер.

Примеры тестов

Выберете правильный ответ

1. Ценная бумага - это:

а) документ, удостоверяющий право его владельца требовать исполнения определенных обязательств со стороны лица, выпустившего ценную бумагу;

б) эмиссионная ценная бумага, дающая право ее владельцу на получение дохода;

г) форма существования капитала, представляющая собой его денежную форму, которая может передаваться вместо него самого, обращаться на рынке как товар и приносить доход.

2. Ценная бумага выполняет следующую функцию:

а) перераспределение денежных средств;

б) получение дохода;

в) участие в управлении;

с) предоставление дополнительных прав.

3. Существуют следующие классы ценных бумаг:

а) первичные, вторичные;

б) основные, производные;

в) первичные, вторичные, производные;

г) первичные, производные.

4. Какая из перечисленных ценных бумаг по российскому законодательству не относится к эмиссионным:

а) акция;

б) облигация;

в) вексель;

г) опцион эмитента

5. Какая из перечисленных ценных бумаг по российскому законодательству не относится к эмиссионным:

а) акция;

б) облигация;

в) опцион эмитента;

г) депозитный сертификат.

6. Эмиссионные ценные бумаги по российскому законодательству не характеризуются следующим признаком:

а) закрепляют совокупность имущественных и других прав;

б) выпускаются только в документарной форме;

7. Акции в России могут быть:

а) именными;

б) на предъявителя;

в) ордерными;

г) дисконтными.

8. Акция удостоверяет, что ее владелец является:

а) руководителем предприятия;

б) кредитором предприятия;

в) совладельцем предприятия;

г) хозяином предприятия.

9. Владелец акции не имеет права на:

а) получение прибыли в виде дивидендов;

б) участие в управлении предприятием;

в) получение части ликвидационной стоимости АО при ликвидации;

г) участие в собрании акционеров.

10. Владелец привилегированной акции не имеет права:

а) голоса при ликвидации АО;

б) на получение дивидендов;

в) голоса при невыплате дивидендов;

г) голоса по общим вопросам.

11. Кумулятивная привилегированная акция - это:

а) акция, дающая право голоса;

б) акция, предусматривающая возможность обмена на обыкновенную;

в) акция, предусматривающая возможность выкупа предприятия;

г) акция, невыплаченные дивиденды по которой накапливаются и выплачиваются в последующем.

12. Конвертируемая привилегированная акция - это акция:

а) предоставляющая особые права при дополнительной эмиссии;

б) предоставляющая повышенный дивиденд;

в) предусматривающая обмен на обыкновенную;

г) предусматривающая ее выкуп.

13. Дивиденд представляет собой доход, который акционер может получить за счет:

а) денежной выручки АО;

б) перепродажи акции;

в) валовой прибыли;

г) части чистой прибыли.

14. Доля привилегированных акций в уставном капитале АО РФ не может быть больше:

а) 30%;

б) 20%;

в) 25%;

г) 50%.

15. Может ли уставный капитал быть сформирован только из обыкновенных акций:

а) да;

б) нет.

16. Обыкновенная акция является ценной бумагой:

а) срочной;

б) бессрочной;

в) долговой;

г) производной.

17. На лицевой стороне акции указана ее стоимость:

а) рыночная;

б) курсовая;

в) балансовая;

г) номинальная.

18. Соотношением чистых активов компании и числом размещенных акций рассчитывается стоимость:

а) эмиссионная;

б) балансовая;

в) номинальная;

г) рыночная.

19. В течение какого периода должны быть оплачены акции АО, размещенные при его учреждении:

а) года с момента государственной регистрации;

б) трех месяцев с момента государственной регистрации;

в) шести месяцев с момента государственной регистрации;

г) 30 дней с момента государственной регистрации

20. Предоставляют ли право голоса не полностью оплаченные акции:

а) да;

б) нет.

21. Максимальное число акционеров открытого акционерного общества (ОАО):

а) 50;

б) 100;

в) не более 1000;

г) не ограничено.

22. Максимальное число акционеров ЗАО:

а) 50;

б) 100;

в) не более 1000;

г) не ограничено.

23. Минимальный уставный капитал ОАО должен составлять на дату регистрации:

а) не менее 1000-кратного минимального размера оплаты труда (МРОТ);

б) более 100 МРОТ;

в) 1 млн. руб.;

г) не более 10 000 МРОТ.

24. Минимальный уставный капитал ЗАО должен составлять на дату регистрации:

а) не менее 1000-кратного МРОТ;

б) более 100 МРОТ;

в) 1 млн. руб.;

г) не более 10 000 МРОТ.

25. Акционер как совладелец АО несет ответственность:

а) ограниченную;

б) неограниченную;

в) солидарную;

г) субсидиарную.

26. Акции какого акционерного общества (АО) могут размещаться путем открытой подписки:

а) ОАО;

б) ЗАО;

в) ТОО;

г) ООО

27. Облигация - это ценная бумага, удостоверяющая отношения займа между:

а) ее дебитором и лицом, выпустившим ее;

б) ее владельцем и лицом, выпустившим ее;

в) ее заемщиком и лицом, выпустившим ее;

г) ее владельцем и кредитором.

28. Кем является владелец облигации:

а) собственником;

б) заемщиком;

в) дебитором;

г) кредитором.

29. В зависимости от эмитента облигации бывают:

а) государственными, муниципальными, корпоративными, иностранными;

б) государственными, корпоративными;

в) государственными, муниципальными, корпоративными;

г) национальными, иностранными.

30. Облигации могут выпускаться:

а) акционерными обществами;

б) юридическими лицами;

в) любыми лицами;

г) АО, ТОО.

31 Всегда ли плательщиком облигации является эмитент:

а) да;

б) нет.

32. Кто несет ответственность при неплатеже по облигациям:

а) кредитор;

б) владелец;

в) инвестор;

г) эмитент.

33. Облигация погашается по стоимости:

а) номинальной;

б) рыночной;

в) эмиссионной;

г) курсовой.

34. Дисконт - это:

а) надбавка;

б) наценка;

в) скидка;

г) доход.

35. С какой из перечисленных ценных бумаг облигации имеют общие черты:

а) с обыкновенными акциями;

б) привилегированными акциями;

в) варрантами;

г) фьючерсными контрактами.

36. Индоссамент - это:

а) согласие на платеж;

б) поручительство;

в) передаточная надпись;

37. Лицо, совершающее передаточную надпись, называют:

а) индоссантом;

б) индоссатом;

в) авалистом;

г) цессионарием.

38. Лицо, получившее вексель в результате передаточной надписи, называют:

а) цедентом;

б) индоссатом;

в) индоссантом;

г) авалистом.

39. Какой из индоссаментов состоит только лишь из одной подписи индоссанта:

а) предъявительский;

б) именной;

в) бланковый;

г) препоручительный?

40. Какой из индоссаментов по сути делает вексель ценной бумагой на предъявителя:

а) предъявительский;

б) оборотный;

в) препоручительный;

г) бланковый?

41. Передаточная надпись совершается:

а) на лицевой стороне векселя;

б) на оборотной стороне векселя;

в) только на аллонже;

г) на лицевой стороне аллонжа.

42. Аллонж - это:

а) передаточная надпись;

б) добавленный к векселю лист простой бумаги;

в) добавленный к векселю лист специальной формы;

г) оборотная сторона векселя.

43. В какой форме может быть выпущен вексель:

а) письменной;

б) устной;

в) бездокументарной;

г) электронной?

44. Аваль-это:

а) согласие плательщика с предложением оплатить вексель;

б) вексельное поручительство;

в) третье лицо, по приказу которого вексель должен быть оплачен;

г) передаточная надпись.

45. Акцепт - это:

а) вексельное поручительство;

б) требование векселедержателя об уплате вексельной суммы;

в) согласие векселедержателя;

г) согласие трассата.

46. Тратта - это:

а) письменный приказ трассанта, адресованный трассату, об уплате указанной суммы ремитенту;

б) ничем не обусловленное обязательство векселедателя уплатить по наступлении срока платежа определенную сумму векселедержателю;

в) письменный приказ трассата, адресованный трассанту, об уплате указанной суммы ремитенту;

г) ничем не обусловленное обязательство трассанта уплатить определенную сумму ремитенту.

47. Выпуск векселей:

а) требует регистрации;

б) не требует регистрации;

в) требует регистрации при превышении суммой выпуска суммы уставного капитала;

г) не требует регистрации только для физических лиц.

48. Простой вексель - это безусловное обязательство:

а) трассата уплатить трассанту вексельную сумму;

б) кредитора уплатить дебитору вексельную сумму;

в) дебитора уплатить кредитору вексельную сумму;

г) ремитента уплатить векселедержателю вексельную сумму.

49. Переводной вексель - это:

а) безусловное обязательство должника уплатить кредитору определенную сумму;

б) приказ трассанта трассату об уплате вексельной суммы ремитенту;

в) предложение векселедателя трассанту оплатить вексельную сумму дебитору;

г) поручение трассата трассанту уплатить вексельную сумму третьему лицу.

50. Лицо не являющееся ответственным по векселю, но оплачивающее его от имени и за счет должника называют:

а) брокером;

б) дилером;

в) домицилиатом;

г) трассатом.

51. Зачеркивание акцепта приводит к тому, что:

а) акцепт считается ненаписанным;

б) вексель становится недействительным;

в) зачеркивание не имеет силы, так как акцепт был поставлен;

г) векселедатель отказывается платить.

52. Зачеркивание индоссамента приводит к тому, что:

а) он считается ненаписанным;

б) вексель становится недействительным;

в) зачеркивание не имеет силы, так как индоссамент был поставлен;

г) векселедатель отказывается платить.

53. Какой вид ценной бумаги в России могут выпускать только коммерческие банки:

а) векселя;

б) облигации;

в) депозитные сертификаты;

г) депозитарные расписки?

54. Депозитный сертификат - это ценная бумага, удостоверяющая:

а) права акционера на данную ценную бумагу;

б) сумму вклада, внесенного в банк и права ее владельца на получение по истечении определенного срока части прибыли в виде дивидендов;

в) обязательство ее эмитента на возврат капитала и процентов по истечении срока обращения;

г) сумму вклада, внесенного в банк, и права владельца на получение по истечении срока суммы вклада и фиксированных процентов.

55. Сберегательный сертификат - это ценная бумага:

а) дающая право ее владельцу на получение суммы вклада и процентов по нему в банке, выдавшем его;

б) дающая право на получение льготных кредитов в банке;

в) позволяющая хранить денежные средства в банке;

г) сберегательная книжка.

56.Владельцами депозитного сертификата могут быть:

а) физические лица;

б) юридические лица;

в) физические или юридические лица;

г) резиденты.

57.Владельцами сберегательного сертификата могут быть:

а) физические лица;

б) юридические лица;

в) физические и юридические лица;

г) резиденты.

58.Чем отличается сберегательный сертификат от договора о сберегательном вкладе:

а) инвестором может быть только физическое лицо;

б) условия вкладов разные;

в) сертификат может обращаться;

г) эмитент не обязуется по сертификату?

59.Могут ли сертификаты использоваться в качестве расчетного средства:

а) да;

б) нет.

60.Владельца депозитного сертификата называют:

а) индоссантом;

б) индоссатом;

в) бенефициаром;

г) цедентом.

61.Владельца сберегательного сертификата называют:

а) индоссантом;

б) индоссатом;

в) цедентом;

г) бенефициаром.

62.Ценная бумага, содержащая условия договора морской перевозки, называется:

а) складское свидетельство;

б) коносамент;

в) двойное складское свидетельство;

г) закладная.

63.Кем выдается коносамент:

а) заложником;

б) кредитором;

в) перевозчиком;

г) залогодержателем.

64. Какая ценная бумага, удостоверяет право владельца на совершение операций с товаром, находящимся на складе хранителя:

а) коносамент;

б) складское свидетельство;

в) закладная;

г) акция?

65. Ценная бумага, содержащая ничем не обусловленное письменное распоряжение банку уплатить ее держателю указанную сумму, называется:

а) складское свидетельство;

б) коносамент;

в) чек;

г) акция.

66. Плательщиком по чеку может быть:

а) любое юридическое лицо;

б) физическое лицо;

67. Депозитарные расписки бывают:

а) американские и европейские;

б) американские, европейские, азиатские;

в) американские, глобальные;

г) американские, азиатские.

68. Американские депозитарные расписки могут обращаться на:

а) любых рынках мира;

б) фондовых рынках США;

в) фондовых рынках любой страны;

г) европейских фондовых рынках.

69 Какая из перечисленных ценных бумаг не дает право ее владельцу приобрести определенное количество акций:

а) варрант;

б) подписанные права;

в) депозитарная расписка;

г) фьючерсный контракт?

70. Варрант на акции дает его владельцу право:

а) купить определенное количество акций;

б) продать определенное количество акций;

в) получить доход по акциям;

г) участвовать в управлении АО.

71. Эмитентом варранта является:

а) государство;

б) биржа;

в) АО;

г) специализированные участники рынка ценных бумаг.

72 Какая из перечисленных ценных бумаг не относится к классу вторичных:

а) депозитарная расписка;

б) варрант;

в) депозитный сертификат;

г) права на акции?

73. АДР-это:

а) американская депозитарная расписка, которая допущена к обращению на мировом рынке;

б) английская депозитарная расписка, которая допущена к обращению на рынке США;

в) американская депозитарная расписка, которая допущена к обращению на рынке США;

г) американская депозитная расписка, которая может обращаться только на фондовом рынке США.

74. ГДР-это:

а) глобальная депозитная расписка;

б) глобальная документарная расписка;

в) германская депозитная расписка;

г) глобальная депозитарная расписка.

75. Какая из перечисленных российских государственных ценных бумаг положила начало развитию современного рынка государственных ценных бумаг:

а) государственные краткосрочные бескупонные облигации (ГКО);

б) государственные долгосрочные облигации (ГДО);

в) казначейское обязательства (КО);

г) облигации государственного сберегательного займа (ОГСЗ).

76. Государственные ценные бумаги - это ... ценные бумаги:

а) долевые;

б) беспроцентные;

в) долговые;

г) долгосрочные.

77. Для чего не выпускаются государственные ценные бумаги:

а) финансирования дефицита государственного бюджета;

б) финансирования целевых государственных программ;

в) финансирования иностранных предприятий;

г) регулирования денежной массы?

78. В чем преимущество государственных ценных бумаг перед другими ценными бумагами:

а) высокая доходность;

б) эффективный механизм обращения;

в) уровень надежности платежа;

г) обеспеченность?

79 Какие из перечисленных российских государственных ценных бумаг имеют краткосрочный характер:

а) КО;

б) облигации федеральных займов (ОФЗ);

в) облигации внутреннего валютного займа (ОВВЗ);

г) ОГСЗ?

80. КО - это ... ценная бумага:

а) бездокументарная;

б) бумажная;

в) документарная;

г) купонная.

81. Владельцами КО могут быть:

а) физические лица;

б) юридические лица;

в) физические и юридические лица;

г) только банки.

82. Какое название получил рынок производных ценныхбумаг:

а) кассовый;

б) кэш;

в) форвардный;

г) срочный?

83. Каким свойством не обладает фьючерсный контракт в отличие от форвардного:

а) стандартный;

б) внебиржевой;

в) исполнение в будущем;

г) цена исполнения зафиксирована?

84. Купить фьючерсный контракт - это значит:

а) открыть короткую позицию;

б) принять на себя обязательства поставить бирже первичный актив, когда наступит срок исполнения и получить за него от биржи денежные средства;

в) взять на себя обязательство принять от биржи первичный актив и заплатить за него в соответствии с условиями контракта;

г) закрыть короткую позицию.

85. Покупка фьючерсного контракта называется:

а) открытием позиции;

б) открытием длинной позиции;

в) офсетной сделкой;

г) открытием короткой позиции.

86. Продажа фьючерсного контракта называется;

а) открытием позиции;

б) открытием длинной позиции;

в) офсетной сделкой;

г) открытием короткой позиции.

87. Опцион «колл» дает своему покупателю:

а) право продать лежащий в основе опциона актив;

б) обязательство купить лежащий в его основе актив;

в) право купить лежащий в его основе актив;

г) обязательство продать лежащий в его основе актив.

88. Какая из перечисленных ценных бумаг не является производной:

а) фьючерс;

б) опцион;

в) варрант;

г) форвард?

89. Какая из перечисленных ценных бумаг практически не обращается на бирже:

а) опцион;

б) фьючерс;

в) форвард;

г) варрант?

90. Опцион «пут» - это:

а) американский опцион;

б) опцион на продажу;

в) европейский опцион;

г) опцион на покупку.

91. Опцион «колл» - это:

а) американский опцион;

б) опцион на продажу;

в) европейский опцион;

г) опцион на покупку.

92. Является ли фондовая биржа участником рынка ценныхбумаг:

а) да;

б) нет.

93. С какими видами деятельности фондовая биржа может совмещать деятельность по организации торговли ценными бумагами:

а) дилерской;

б) клиринговой;

в) брокерской;

г) деятельностью по ведению реестра?

94. Что из перечисленного ниже не входит в задачи фондовой биржи:

а) выявление равновесной цены;

б) предоставление места для торговли;

в) увеличение дохода инвесторов;

г) обеспечение арбитража.

95. Членами российских фондовых бирж, как правило, являются:

а) юридические лица;

б) физические лица;

в) любые лица;

г) государственные организации.

96. В России для фондовых бирж:

а) все ее члены равны;

б) допускаются разные категории членов.

97. Допускается ли на российских фондовых биржах сдача места в аренду лицам, которые не являются членами данной биржи:

а) да;

б) нет.

98. Член фондовой биржи не может:

а) участвовать в общих собраниях;

б) пользоваться имуществом биржи;

в) получить часть прибыли биржи;

г) торговать в зале биржи.

99. Участника рынка ценных бумаг, который поставляет товар на рынок, называют:

а) инвестором;

б) фондовым посредником;

в) обслуживающей организацией;

г) эмитентом.

100. Согласно Федеральному закону «О рынке ценных бумаг» эмитент - это:

а) физическое лицо;

б) юридическое лицо;

в) государство;

г) профессиональный участник рынка ценных бумаг.

101. Участника рынка ценных бумаг, приобретающего ценные бумаги, выпущенные в обращение, называют:

а) эмитентом;

б) «быком»;

в) инвестором;

г) «медведем».

102. Согласно Федеральному закону «О рынке ценных бумаг» инвестор - это лицо:

а) обладающее капиталом;

б) приобретающее ценные бумаги;

в) физическое;

г) юридическое или физическое.

103. Основным инвестором, определяющим состояние фондового рынка, является:

а) индивидуальный инвестор;

б) профессионал рынка ценных бумаг;

в) институциональный инвестор;

г) юридическое лицо.

104. Физическое лицо, использующее свои сбережения для приобретения ценных бумаг, называют:

а) «быком»;

б) «медведем»;

в) индивидуальным инвестором;

г) стратегическим инвестором.

105. Фондовые посредники - это:

а) торговцы, обеспечивающие связь между эмитентами и инвесторами

б) брокеры;

в) спекулянты;

г) эмитенты.

106. Лицом, обслуживающим функционирование рынка ценных бумаг, является:

а) брокер;

б) дилер;

в) депозитарий;

г) эмитент.

107. Совершение операции с ценными бумагами в интересах клиента и за его счет по договору поручения называют:

а) поручительством;

б) брокерской деятельностью;

в) дилерской деятельностью;

г) деятельностью по управлению ценными бумагами.

108. Если брокер действует в качестве поверенного, то он заключает сделку от:

а) своего имени и за свой счет;

б) имени клиента и за его счет;

в) своего имени, но за счет клиента;

г) имени клиента, но за свой счет.

109. Если брокер действует в качестве комиссионера, то он заключает сделку от:

а) своего имени и за свой счет;

б) имени клиента и за его счет;

в) своего имени, но за счет клиента;

г) имени клиента, но за свой счет.

110. В качестве брокера могут выступать:

а) физические лица;

б) юридические лица;

в) физические и юридические лица;

г) специальные организации.

111. Допускается ли в России совмещение брокерской деятельности с другими видами деятельности:

а) да;

б) нет.

112. Как называют клиента брокерской компании, заключившего договор комиссии:

а) комиссионер;

б) комитент;

в) поверенный;

г) доверитель?

113. Как называют клиента брокерской компании, заключившего договор поручения:

а) комиссионер;

б) комитент;

в) поверенный;

г) доверитель?

114. Совершение сделок купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки и продажи ценных бумаг с обязательством исполнения называется:

а) организацией торговли;

б) брокерской деятельностью;

в) дилерской деятельностью;

г) деятельностью по управлению ценными бумагами.

115. По российскому законодательству дилером может быть:

а) физическое лицо;

б) юридическое лицо;

в) физическое и юридическое лицо;

г) некоммерческая организация.

116. Дилер получает доход в виде:

а) комиссионных;

б) разницы в ценах покупки-продажи;

в) процентов;

г) платежей клиентов.

117. Какую из перечисленных основных задач выполняет дилер:

а) поддержание фондового рынка;

б) объявление котировок;

в) обслуживание клиентов;

г) обеспечение гарантии исполнения сделок?

118. Допускается ли в России совмещение дилерской деятельности с другими видами деятельности:

а) да;

б) нет.

119. Деятельность по определению взаимных обязательств, возникающих на фондовом рынке между продавцами и покупателями ценных бумаг, и их зачету по поставкам ценных бумаг и денежных средств, называется:

а) трастовой;

б) депозитарной;

в) клиринговой;

г) доверительной.

120 Деятельность по управлению ценными бумагами называется:

а) трастовой;

б) клиринговой;

в) депозитарной;

г) деятельностью по ведению реестра.

121 При оформлении договора по управлению ценными бумагами, кто передает другой стороне ценные бумаги:

а) доверительный управляющий;

б) учредитель управления;

в) выгодоприобретатель;

г) инвестор?

122. Какая из сторон договора доверительного управления ценными бумагами приобретает права по доверительному управлению:

а) выгодоприобретатель;

б) инвестор;

в) доверительный управляющий;

г) учредитель управления?

123 Учредитель управления - это:

а) учреждение, осуществляющее доверительное управлениеценными бумагами;

б) лицо, передающее другой стороне ценные бумаги в доверительное управление;

в) лицо, приобретающее право продать или сдать в арендуценные бумаги;

г) всегда выгодоприобретатель.

124. Происходит ли с передачей ценных бумаг в доверительное управление переход прав собственности на них к доверительному управляющему:

а) да;

б) нет.

125. От какого имени доверительный управляющий совершает сделки по управлению ценными бумагами:

а) своего;

б) имени выгодоприобретателя.

126. Деятельность по сбору, обработке, хранению и предоставлению зарегистрированным лицам и эмитентам данных по ценным бумагам называется деятельностью:

а) по управлению ценными бумагами;

б) по ведению реестра;

в) депозитарной;

г) клиринговой.

127. Может ли эмитент ценных бумаг вести по ним реестры:

а) да;

б) нет.

128. Специализированным регистратором называют:

а) физическое лицо, осуществляющее ведение реестра;

б) юридическое лицо, осуществляющее ведение реестра;

в) любое лицо, осуществляющее ведение реестра;

г) государственное учреждение, осуществляющее ведение реестра.

129. Если число владельцев ценных бумаг превышает 500, то реестр может вести только:

а) эмитент;

б) ФКЦБ;

в) специализированный регистратор;

г) Центральный банк РФ.

130. Контроль за выдачей и обращением сертификатов ценных бумаг осуществляет:

а) специализированный регистратор;

б) депозитарий;

в) ФКЦБ;

г) клиринговая палата.

131 Деятельность, связанную с хранением сертификатов ценных бумаг и учетом перехода прав на них, называют:

а) клиринговой;

б) трастовой;

в) депозитарной;

г) деятельностью по ведению реестра.

132. Депозитарной деятельностью могут заниматься:

а) физические лица;

б) юридические лица;

в) физические и юридические лица;

г) государственные организации.

133. Депонентом называют:

а) лицо, осуществляющее депозитарную деятельность;

б) лицо, пользующееся депозитарными услугами;

в) инвестора;

г) эмитента.

134. Депозитарий имеет право:

а) управлять ценными бумагами;

б) совершать сделки с ценными бумагами;

в) хранить ценные бумаги;

г) распоряжаться ценными бумагами.

135. Являются ли ценные бумаги, находящиеся в депозитарии, его собственностью:

а) да;

б) нет.

136. Какой федеральный орган исполнительной власти осуществляет регулирование и осуществление государственной политики в области рынка ценных бумаг:

а) Центральный банк РФ;

б) Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР);

в) Министерство финансов РФ;

г) Правительство РФ?

137. Рынок, на котором осуществляется размещение только что выпущенных ценных бумаг, называется:

а) эмиссионным;

б) денежным;

в) первичным;

г) срочным.

138. На каком рынке реально происходит мобилизация временно свободных денежных средств и их инвестирование в экономику:

а) первичном;

б) вторичном;

в) срочном;

г) уличном?

139. Кто является продавцами ценных бумаг на первичном рынке:

а) инвесторы;

б) эмитенты;

в) брокеры;

г) дилеры?

140. Выпуск ценных бумаг в обращение с целью привлечения дополнительных финансовых ресурсов называется:

а) размещением;

б) листингом;

в) эмиссией;

г) дисконтированием.

141. Эмиссия ценных бумаг среди неограниченного круга инвесторов называется:

а) публичной;

б) частной;

в) свободной;

г) неограниченной.

142. Размещение ценных бумаг среди определенного круга инвесторов называется:

а) ограниченной;

б) частной;

в) дополнительной;

г) привилегированной.

143. В момент учреждения акционерного общества в России эмиссия акций обычно осуществляется в форме:

а) закрытого размещения;

б) открытого размещения;

в) ценных бумаг;

г) именных ценных бумаг.

144. Процедура эмиссии ценных бумаг начинается с:

а) подготовки и утверждения проспекта эмиссии;

б) изготовления сертификата;

в) государственной регистрации;

г) принятия эмитентом решения о выпуске ценных бумаг.

145. Процедура эмиссии ценных бумаг завершается следующим этапом:

а) размещением ценных бумаг на фондовом рынке;

б) регистрацией отчета об итогах выпуска;

в) государственной регистрацией выпуска;

г) изготовлением сертификатов.

146. Гарантирование покупки ценных бумаг при их первичном размещении для последующей продажи называется:

а) авалированием;

б) андеррайтингом;

в) спекуляцией;

г) акцептованием.

147. Инвестиционный институт, обслуживающий и гарантирующий эмитенту первичное размещение на рынке ценных бумаг,называется:

а) андеррайтер;

б) авалит;

в) инвестиционная компания;

г) финансовая группа.

148. Проверка качества и надежности ценных бумаг называется:

а) сертификация;

б) листинг;

в) депонирование;

г) оценка.

149. Обязано ли акционерное общество вносить свои ценные бумаги в список ценных бумаг, котирующихся на бирже:

а) да;

б) нет.

150. Что из перечисленного ниже привлекает инвестора к приобретению ценных бумаг прошедших процедуру листинга:

а) получение достоверной информации о ценных бумагах;

б) известность компании;

в) высокая маркетабельность;.

г) стабильность цен?

151. При небольшом объеме спроса и предложения биржеваяторговля организуется в форме:

а) «залпового» аукциона;

б) простого аукциона;

в) непрерывного аукциона;

г) двойного аукциона.

152. В процессе какого аукциона цена повышается:

а) простого;

б) английского;

в) голландского;

г) «в темную»?

153. Если колебания цен велики и носят регулярный характер, притом что сделки осуществляются редко, то биржевая торговля организуется в форме:

а) онкольного аукциона;

б) английского аукциона;

в) аукциона «в темную»;

г) непрерывного аукциона.

154. Что из перечисленного не входит в функции андеррайтера:

а) подготовка эмиссии;

б) послерыночная поддержка;

в) регистрация и учет прав собственников на ценные бумаги;

г) аналитическая и исследовательская поддержка ценных бумаг?

155. Что из перечисленного входит в функции андеррайтера:

а) регистрация и учет прав собственников;

б) хранение сертификатов;

в) подготовка эмиссии;

г) организация торговли?

156. Что из перечисленного входит в функции андеррайтера:

а) регистрация и учет прав собственников;

б) хранение сертификатов;

в) расчетно-клиринговое обслуживание ценных бумаг;

г) выкуп части и всей суммы эмиссии?

157. Что из перечисленного входит в функции андеррайтера:

а) регистрация и учет прав собственников;

б) хранение сертификатов;

в) организация торговли ценными бумагами;

г) поддержка курса на вторичном рынке.

158. Является ли эмиссионный синдикат юридическим лицом:

а) да;

б) нет.

159. Под инвестиционным портфелем понимается:

а) пакет акций компании, принадлежащий физическому лицу;

б) совокупность ценных бумаг, принадлежащих физическому или юридическому лицу;

в) пакет акций компании, принадлежащий юридическому лицу;

г) пакет облигаций компании, принадлежащий физическому или юридическому лицу.

160. Смысл создания портфеля ценных бумаг заключается в следующем:

а) улучшить условия инвестирования;

б) максимизировать прибыль;

в) привлечь дополнительные денежные средства;

г) финансирование предприятий.

161. Инвестиционная характеристика портфеля ценных бумаг основана на:

а) степени риска;

б) надежности ценных бумаг;

в) доходности портфеля;

г) соотношении дохода и риска.

162. Какой из портфелей ставит своей целью полное сохранение капитала:

а) двойного назначения;

б) доходных ценных бумаг;

в) консервативного роста;

г) денежного рынка?

163. Активное управление представляет собой:

а) создание портфеля на длительную перспективу;

б) непрерывный процесс;

в) создание портфеля краткосрочных ценных бумаг;

г) создание портфеля акций.

164. Пассивное управление портфелем ценных бумаг представляет собой:

а) создание портфеля на длительную перспективу;

б) управление через посредника;

в) создание портфеля краткосрочных ценных бумаг;

г) создание портфеля акций.

Примерные вопросы для подготовки к экзамену

1. Понятие сущность и структура финансового рынка.

2.Рынок ценных бумаг: понятие, структура,значение.

3.Финансовые посредники.

4.Банки как финансовые посредники.

5.Роль и место центрального банковского органа страны на национальном финансовом рынке.

6.Страховые компании. Особенности деятельности на финансовом рынке.

7.Инвестиционные компании. Особенности деятельности на финансовом рынке.

8.Пенсионные и хеджфонды на финансовом рынке.

9.Первичный рынок ценных бумаг.

10.Ипотечные компании на финансовом рынке.

11.Первичный рынок ценных бумаг.

12.Вторичный рынок ценных бумаг.

13.Участники рынка ценных бумаг: эмитенты и инвесторы.

14.Профессиональная деятельность на рынке ценных бумаг.

15.Государственное регулирование на рынке ценных бумаг.

16.Торговые системы на рынке ценных бумаг.

17.Виды и особенности заключения сделок на рынке ценных бумаг.

18.Финансовые инструменты: понятия и определения.

19.Первичные финансовые инструменты.

20.Деривативы на финансовом рынке.

21.Понятие и определение ценной бумаги.

22.Долевые ценные бумаги.

23.Долговые ценные бумаги.

24.Государственные ценные бумаги.

25.Финансовые инструменты денежного рынка.

26.Акция как ценная как бумага.

28.Определение стоимости и доходности акций.

29.Облигация как ценная бумага.

30.Определение стоимости и доходности облигации.

31.Особенности функционирования финансового рынка в России.

32.Особенности и значение денежного рынка

33.Инструменты денежного рынка.Денежно-кредитное регулирование.

34.Инструменты денежно-кредитного регулирования центрального банковского органа.

35.Международный финансовый рынок.

36.Институты международного финансового рынка.

37.Рынок валютных ценностей.

38.Рынок межбанковских контрактов.

39.Ипотечный рынок.

40.Методы дисконтирования в оценке финансовых инструментов.

41. Финансовые компании. Особенности деятельности на финансовом рынке.

42. Венчурные компании. Особенности  деятельности на финансовом рынке.

43. Понятие ссудного процента. Реальная и эффективная ставка.

7. Учебно-методическое и информационное обеспечение дисциплины

а) нормативно-правовые акты

  1.  Гражданский кодекс Российской Федерации, часть вторая от 26 января 1996 г.
  2.  Налоговый кодекс Российской Федерации, часть вторая от 5 августа 2000 г. № 117-ФЗ.
  3.  Федеральный закон «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)» от 10 июля 2002 г. № 86-ФЗ.
  4.  Федеральный закон «О валютном регулировании и валютном контроле» от 26 ноября 2003 г. № 173-ФЗ.
  5.  Федеральный закон «О рынке ценных бумаг» от 22.04.96 № 39 - ФЗ //СЗ 1996, №17, ст. 1918 (с изменениями и дополнениями).
  6.  Федеральный закон. «Об иностранных инвестициях в РФ» от 09.07.99 // СЗ РФ, 1999, №28, ст. 3493.
  7.  Федеральный закон  «Об инвестиционной деятельности» от 25.02.99 № 39 – ФЗ (с изменениями и дополнениями) //СЗ РФ, 1999, №9, ст. 1096.

б) основная литература: 2

  1.  Блохина Т.К. Финансовые рынки [Электронный ресурс]: учебное пособие. М.: Российский университет дружбы народов, 2009.– 200 с.
  2.  Финансы и финансовый рынок [Электронный ресурс]: учебное пособие / Г.Е. Кобринский и др. Минск: Высшая школа, 2011. – 343 c.
  3.  Максимова В.Ф., Вершинина А.А. Международные финансовые рынки и международные финансовые институты [Электронный ресурс]: учебное пособие. М.: Евразийский открытый институт, 2011. – 128 c.
  4.  Саввина О.В. Регулирование финансовых рынков [Электронный ресурс]: учебное пособие. М.: Дашков и К, 2012. – 204 c.

в) дополнительная литература

г) программное обеспечение и Интернет-ресурсы:

  1.   Информационно-правовая система Консультант Плюс.
  2.   Официальный сайт Министерства финансов Российской Федерации www.minfin.ru.
  3.   Официальный сайт Федерального казначейства www.roskazna.ru.
  4.  Официальный сайт Центрального банка Российской Федерации www. cbr.ru.
  5.  Официальный сайт Московской межбанковской валютной биржи www.micex.ru

8. Материально-техническое обеспечение дисциплины

Дисциплина «Финансовые рынки» для доступного изложения теоретического (лекционного) и практического материала предусматривает использование мультимедийных средств по всем темам.

Для изучения дисциплины предусматривается знакомство с первоисточниками. В качестве таковых должны выступать нормативно-правовые источники функционирования кредитных организаций, а также справочные материалы. Способность к их пониманию и самостоятельному анализу должна учитываться при оценке знаний учащихся.

Программа составлена в соответствии с требованиями ФГОС ВПО по направлению подготовки 080100.62 «Экономика» профиль подготовки «Финансы и кредит».

Лист регистрации изменений, вносимых в РПД

№ изменениядатаСтраницы с изменениямиПеречень и содержание откорректированных разделов РПД

1 В зависимости от формы обучения, количество аудиторных часов может быть изменено

2 Имеется в ЭБС Книгофонд

← Предыдущая
Страница 1
Следующая →

Файл

Финанс. рынки (1).doc

Финанс. рынки (1).doc
Размер: 373 Кб

.

Пожаловаться на материал

Рабочая программа дисциплины «Финансовые рынки» составлена в соответствии с требованиями ФГОС по направлению подготовки 080100.62 «Экономика», профиль подготовки «Финансы и кредит» в соответствии с рабочими учебными планами

У нас самая большая информационная база в рунете, поэтому Вы всегда можете найти походите запросы

Искать ещё по теме...

Похожие материалы:

Возраст мудрости

Девяностый день рождения. У человека в этом возрасте чаще всего уже  не осталось ровесников, друзей, коллег

Қызыл қан, сорауларга җавап, тест

Менеджмент, Маркетинг, Теория организации, экономическая теория. Госэкзамен. Ответы

Государственный экзамен. Ответы к госэкзамену. Шпоргалка

Уголовное наказание

Уголовный кодекс (УК) Российской Федерации (РФ). Уголовное право, уголовная ответственность и уголовные наказания. Вопросы и ответы на зачет. Понятие, цели и виды наказания.

Архитектура промышленных зданий (промзданий)

Сохранить?

Пропустить...

Введите код

Ok